AI热潮带火燃气轮机产业链

在AI算力的驱动下，燃气轮机行业正迎来一个全新的繁荣周期。

全球能源巨头西门子能源最近公布的数据揭示了这一行业的火热程度。2025年前三季度，该公司燃气服务业务新签订单金额高达182亿欧元，同比增长了42%。在第三季度，燃气轮机的新签订单数量更是达到了86台，同比增长了惊人的231%。由于订单数量过多，西门子能源等巨头面临着长期的交付周期，甚至达到了5年到7年之久，这也导致了设备价格的显著上涨。通用电气旗下的GEVernova（简称GEV）同样面临着新订单交付延期的困境，其交付排期已经延后至2028年之后。

这一切的繁荣背后，是AI数据中心建设的巨大电力需求。这些数据中心对电力的可靠性和稳定性有着极高的要求。燃气轮机因其电力输出稳定、发电资源要求低的特性，成为数据中心供电的最优解决方案之一。

中国企业联合会资委会的高级经济师董鹏表示，当前的需求增长源于算力消耗的指数级增长，具有突发性和紧迫性，且技术耦合性更高。这一趋势使得燃气轮机行业的需求呈现出爆炸性增长。

在此背景下，各大巨头纷纷采取行动扩大产能。西门子能源在海南省的首个燃机总装基地及服务中心已经开工建设，计划于2027年投入运营。GEV也上调了其燃机扩产目标，计划提前完成20GW的年产能目标，并预计2028年营业收入将增长至520亿美元，产能目标也相应上调至24GW。

鹿客岛科技的CEO卢克林表示，AI数据中心的电量需求呈刚性指数级扩张，燃气轮机因其可随时并网发电的特性，成为清洁基荷的优选。只要全球模型参数持续增长，功耗缺口就会存在，燃气轮机行业的繁荣周期可能会一直持续到2030年。

市场的需求繁荣正在沿着产业链迅速传导。燃气轮机锻件的核心供应商贵州航宇科技发展股份有限公司的订单持续增长，公司表示将根据市场情况调整产品价格策略。其他相关企业如山东豪迈机械科技股份有限公司、烟台杰瑞石油服务集团股份有限公司等也纷纷表示，燃气轮机零部件业务订单饱满，生产线满负荷运转。

中关村物联网产业联盟副秘书长袁帅表示，订单增长和价格上涨直接提升了相关企业的营收和利润水平。随着市场对零部件性能和质量要求的提高，具备高端制造能力和技术优势的企业将在市场中占据更多份额，提升在产业链中的地位和话语权。

燃气轮机行业在AI算力的驱动下正迎来一个全新的发展机遇。不仅巨头们纷纷扩大产能，市场需求也呈现出爆炸性增长的趋势。随着市场的繁荣，整个产业链都在受益，那些具备高端制造能力和技术优势的企业将在这个市场中获得更大的成功。