永泰能源：民企中的民营独苗 潜力！

    核心观点

    公司未来仍存在收购煤炭资源的潜力，且近几年公司产量释放快，带来业绩快速增长，预计2011-2012年EPS分别为0.59和1.42元／股

    具体内容

    鉴于201年收购时间的不确定，我们暂不调整盈利预测，2011年按总股本5.7亿股，2012年按增发后股本8.8亿股计算，预计2011-2012年EPS分别为0.59和1.42元股，对应PE为33.2和13.7倍。我们认为公司作为煤炭企业中的民营独苗，业绩驱动得到较好执行。