指数基金指引落地 基金公司忙着修改合同

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证券时报记者陆慧婧、方丽报道

2月1日起，《公开募集运作指引第3号——指数基金指引》正式实施，对1.3万亿规模的指数基金市场产生深远影响。基金公司积极响应，忙碌地进行合同修改，以符合新规要求。

有基金公司指数部人士表示，此次《指引》旨在规范指数基金的投资运作，保护投资者权益，促进指数基金高质量发展。修改后的基金合同明确了指数信息查询途径，对于普通投资者而言，这将使指数基金更加透明。

《指引》对指数基金提出了明确要求，包括在基金合同中明确约定标的指数不符合要求、指数编制机构退出等情形时的应急处置安排，以及在基金招募说明书中列明有关指数的编制方法以及可供投资者免费查询指数信息的途径。

通知指出，公募基金管理人需按照《指引》要求，建立健全存量指数基金产品的应急处置和指数信息的披露安排。各基金公司需在2月1日前对合同、招募说明书等法律文件进行修改，并于2021年3月底前完成备案程序。

业内人士透露，指数基金的修改主要是在原有法律文件中增加风险揭示和应急预案条款，改动幅度并不大。目前，业内正在等待几家大型基金公司先行修改，以供参考。这种修改不需要召开持有人大会，基金公司只需修改并完成合同备案即可。

天相投顾数据显示，截至2020年底，全市场指数基金规模合计1.33万亿元，同比增长35%。刚刚转型为LOF基金的截至1月8日的规模为568.47亿元，是规模最大的指数基金。芯片ETF、科创50ETF以及光伏ETF等也迅速晋级“百亿ETF俱乐部”。

一位ETF基金经理表示，《指引》的实施对业内影响并不大。业内对《指引》早有预期，不会对市场产生很大影响。只有少数在征求意见稿出台前上报的指数基金可能会受到影响，但只是微调的话，也能马上上报。只有股票权重变动超过50%的调整才会被视为新指数，新指数则需要等待6个月之后才能上报相关指数基金产品。

《指引》的实施旨在保护投资者权益，促进指数基金的健康发展。对于普通投资者而言，修改后的基金合同更加透明，有利于他们更好地了解和选择适合自己的投资产品。