私募多空研判现分歧 “双碳”主线人气旺

介绍股市走势背后的权威声音——专业分析师研报引领投资风向标！

近期，受大宗商品价格调整及预期增强等多重因素影响，A股市场在上周（10月25日至10月29日）呈现调整态势。在这场股市的博弈中，一线私募的最新策略研判为我们揭示了市场的深层动态。

在这场震荡市中，市场的多空分歧悄然显现。肇万资产的总经理崔磊表示，上周A股市场在周期股的调整压力下，主要股指整体回落。他认为，这是市场对大宗商品持续长周期走牛的“认知修正”，随着相关部门的措施出台，市场调整是恢复秩序的过程，不具备持续性。随着商品价格的回落，货币环境收紧预期缓解，A股市场压力释放有限。

雷球资产的合伙人胡攀则指出，近期A股市场呈现两极分化特征，人气个股的股价面临高估值压力的进一步消化。在此背景下，市场调整格局可能在短期内持续。他建议投资者在仓位管理上应保持谨慎，不宜高仓位运作。

戊戌资产的合伙人丁炳中则从蓝筹板块的视角进行分析，认为大金融等权重蓝筹板块的决定性作用在未来一段时间内的股指表现中尤为关键。他认为中国经济仍是全球经济的领头羊，而A股市场的证券、银行和保险板块的估值与基本面趋势稳健向上。上周的市场调整应被视为短期回调。

在这样的大背景下，机构纷纷聚焦“双碳”主线。在具体策略上，丁炳中认为市场震荡调整下个股依然有赚钱效应。他强调高成长行业板块如新能源、新能源车产业链和医疗等受到重点关注。特别是在“碳中和”“碳达峰”的时代趋势下，风能、光伏和储能板块将迎来黄金增长期。CXO、医疗服务等细分领域同样被看好，其增长潜力巨大。

胡攀表示，基于防御的投资思路，他们正在将投资重心转向消费、医疗等板块的部分品种。他也关注国家大力扶持、政策倾斜的新能源行业，尤其是其中的头部公司。在“双碳”政策导向下，新能源类的终端制造企业、绿色能源企业和储能公司若叠加行业的高景气和自身快速发展，未来业绩有望大幅提升。随着创新药研发的深入，医药板块中的CXO产业链同样值得关注。

崔磊则强调，当前重点看好新能源和半导体两大投资方向。在“双碳”政策导向下，我国可再生能源的投资有望加速。他们肇万资产在双碳主题方面，更看好发电设备、运营、储能和传输等细分赛道。电动车渗透率的持续增长可能推动新能源车板块开启跨年度行情。

这些权威的声音为我们提供了丰富的市场信息与深度洞察。在结构性机会的把握上，这些私募机构的观点为我们提供了宝贵的投资参考。无论是“双碳”主线的持续看好，还是对消费、医疗等板块的防御性布局，都显示出专业分析师研报的深度与广度。在这场股市的博弈中，这些专业研报无疑是投资者挖掘潜力主题机会的重要工具。