1996年琼民源股票案（深科技96年到97年涨了多少）

关于琼民源审计案例，这是一道深入探讨财经法规的题目，主要围绕琼民源公司的审计案例展开，以下是针对此题目的分析和解答。

从法规层面来看，现行的诸多法规，如《刑法》、《公司法》、《证券法》以及《会计法》等都对上市公司及其管理当局因粉饰财务报告应承担的法律责任做出了明确规定。这些法规强调了对于提供虚假财务报告的行为，相关责任主体需要承担行政责任、刑事责任和民事责任。特别是《注册会计师法》明确规定了注册会计师的法律责任，包括行政责任和刑事责任。

接下来，关于琼民源审计案例，其中的注册会计师和相关事务所承担了法律责任。这一法律责任的形成原因主要是因为在琼民源1996年的年报中，利润和资本公积出现大幅度增加，但审计师未保持应有的职业谨慎，出具的审计报告含有虚假、误导性内容。这一案例也提醒我们，注册会计师在执业过程中必须严格遵守注册会计师执业准则，保持独立性，严格执行审计程序，对必要的风险点深入追踪。

为了提高上市公司财务会计信息披露的质量，杜绝类似“琼民源”案的违法行为，需要、上市公司、社会中介机构等方面的共同努力。部分法律制度的完善、会计师行业的脱钩改制以及国有股流通和股权分置问题的解决等都是此方面的努力方向。

至于会计责任、审计责任以及注册会计师法律责任的关系，会计责任是被审计单位对会计核算和编制会计报表的责任。审计责任则是审计人员以验证财务报表的真实公允与揭弊查错为目标，因违约、过失或欺诈对委托人或第三方造成损害而承担的法律后果。注册会计师的法律责任则是指注册会计师因违约、过失或欺诈对其他相关方造成损害而承担的法律后果。这些责任既有行政责任，也有民事责任和刑事责任。

二、关于会计师事务所的法律责任深入解析

会计师事务所在审计过程中需严格遵守法律法规，承担民事责任、刑事责任等多重责任。当会计师事务所和注册会计师出具的审计报告和审计意见违反合同或造成民事侵权行为时，他们需要依法承担民事责任，主要是指因违反规定给委托人和其他利害关系人带来损失时，应依法承担赔偿责任。这是一种财产责任。由于重大过失或舞弊行为导致的法律责任，会计师事务所和注册会计师还需承担刑事责任。《中华人民共和国注册会计师法》明确规定，若故意出具虚假审计报告构成犯罪，将依法追究刑事责任。值得注意的是，注册会计师的法律责任是一种过错责任，而会计责任则是无过错责任，即使会计主体信息失真导致损失，无论过错与否，相关主体都应承担法律责任。这是现代民事归责的基本原则。造成注册会计师法律责任的原因不仅来自会计师事务所和注册会计师自身，还与社会经济环境和市场机制有关。除了承担一般的审计责任，注册会计师还对验资、财务报表等审计业务负有直接责任。通常情况下，只要查出问题，均不需承担因会计主体自身账务问题带来的违规责任。

三、琼民源***的启示与教训：如何避免类似问题？

琼民源***是一个惨痛的教训。它告诫我们，玩概念股风险极大，无法预测的结果可能会让我们付出沉重的代价。我们应当信任国家和党，紧跟政策走，避免投机取巧。

四、琼民源公司案例审计分析

琼民源公司因虚假年报误导投资者，导致股价暴涨并在短时间内大量套牢股民，成为中国证券史上最严重的证券欺诈案之一。其重组过程充满挑战和困难。股本扩张基础不实、关联往来复杂，资产置换难以实施。流通盘巨大，对重组操作主体的利润要求高。琼民源的流通股数量大幅增加，要求重组后的公司有足够的利润和成长性来支撑股价。社会公众股东人数众多，保持社会稳定是首要目标。巨大的社会压力要求重组过程必须迅速进行，以降低损失并保护投资者的利益。

琼民源的重组过程采用了新模式，包括股权转让、召开临时股东大会等步骤。最终确立了公司重组的整体方案，该方案兼顾了各方利益并解决了重组面临的难题。北京住总作为重组主体，不仅承担了巨大的风险，还在大力协调下积极参与，表现出深远的战略意义。整个重组过程不仅是一次企业行为，更是在和专业机构的配合下具有深远意义的行为。通过这次重组，琼民源终止上市，开始“二次创业”，为未来发展奠定基础。关于重组上市，中关村发展及其对于不同利益相关者的意义如下：

一、通过本次重组上市，投入优质资产并开辟融资渠道。中关村北京住总作为新设公司的主发起人，将其下属的10个全资子公司的优质资产及对两家公司的股权投入组建新公司。这不仅实现了对中关村发展的相对控股，也推动了集团通过资本运营实现战略发展。这一举措大幅提升了企业的知名度。

二、对于中关村发展而言，此次重组构建了中国资本市场的“中关村硅谷”概念，突出了高新技术龙头的地位。七大知名企业的共同发起为公司的良好法人治理结构和科技项目的引进打下了坚实的基础。

三、对于琼民源的社会公众股东，此次重组提供了两步补偿方案。第一步是通过“等量换股”，将社会公众股东从净资产较低的琼民源转移到新设公司；第二步则是向股权登记日持股者按一定比例配发新股。这两步走的方案间隔一个月左右，充分考虑了市场风险化解和资金筹集的需求。

四、对于琼民源的法人股东，终止上市后的公司将在北京住总的带领下和北京市的支持下进行“二次创业”，以保障其法人股东的利益。

关于公司重组对资本市场和业务创新的重大意义：

一、本次公司重组创新了上市公司重组模式。保留了被重组公司的法律主体延续性，避免了债务转移和再融资难题，为不良资产企业提供了一条可行的发展路径。

二、此次重组产生了中国证券市场第一家终止上市公司，启动了优胜劣汰机制。

至于其他问题：

五、九七年深科技股的最高价格出现在1997年5月6日，开盘价为70元，考虑到送转股除权除息的因素，实际最高价出现在1997年6月27日，为37.15元。

六、在1996年，中国上证市场中备受关注的股票包括老八股等。

七、中国股市历史经历了多次牛熊交替。早期股市的波动极大，例如第一次大牛市和第一次大熊市，股市经历了暴涨和暴跌。随后，随着市场的成熟和政策的引导，股市逐渐走向稳定。早期股市的炒作更注重流通盘大小，而随着市场的发展，绩优股逐渐受到主流资金的关注。历史上的大牛市和熊市都反映了我国股市的特点和政策影响。从一九九六年到二零零五年，中国股市经历了波澜壮阔的数次牛熊更替。在第五次大牛市，自一九九六年一月十九日至一九九七年五月十二日，绩优股崭露头角，成为市场主流投资理念。深发展、四川长虹、深科技以及湖北兴化等龙头股票以其卓越的业绩，引领股指重新回到一千五百一十点。这些绩优成长股的闪耀表现，对于普通投资者而言，无疑是一场鲜活的投资教育。它们所创造的"投资神化"，激发了市场的热情与信心。

随着市场的投机氛围日益浓厚，过度炒作之后，股市迎来了第五次大熊市，自一九九七年五月十二日至一九九九年五月十八日。在这段期间，股市的扩容疯狂进行，规模扩张超出了想象。严重的供需矛盾使得二级市场极度失血，最终导致了长达两年的熊市。至一九九九年五月十八日，股指跌至一千零四十七点。

紧接着，第六次大牛市在一九九九年五月十九日启动，至二零零一年六月十四日达到高峰。这次牛市因网络概念股的强劲喷发而得以启动，上证指数被推向两千点以上，并创下二千二百四十五点的历史最高点。这一轮波澜壮阔的大牛市也带动了证券投资基金的罕见大发展。

然而好景不长，"5·19行情"过后，市场焦点转向了股权分置问题。投资者普遍认为这是一个利空因素，导致股市下跌。股权分置问题的解决成为股指下跌的理由，股指从二千二百四十五点一路下滑至九百九十八点。经过这次历史上最长时间的大调整，A股市场的市盈率降至合理水平，新一轮行情也在悄然酝酿当中。

在这一时期，投资者的情绪经历了从乐观到悲观再到审慎的历程。市场的起伏变化反映了中国经济的蓬勃发展与资本市场的日益成熟。每一次牛熊更替都是市场的一次洗礼与蜕变，也是投资者成长与历练的过程。这段历史将永远铭记在中国股市的记忆之中，为未来的投资者提供了宝贵的经验与教训。